首先作為金融界的“傻白甜”，小編從一開始反復問了眾多金融學霸，所謂“融資租賃”到底是什么?

首先，讓我們一起看看度娘對于融資租賃的專業(yè)(看不懂)解釋：

融資租賃是指出租人根據(jù)承租人對租賃物件的特定要求和對供貨人的選擇，出資向供貨人購買租賃物件，并租給承租人使用，承租人則分期向出租人支付租金，在租賃期內(nèi)租賃物件的所有權(quán)屬于出租人所有，承租人擁有租賃物件的使用權(quán)。

租期屆滿，租金支付完畢并且承租人根據(jù)融資租賃合同的規(guī)定履行完全部義務后，對租賃物的歸屬沒有約定的或者約定不明的，可以協(xié)議補充;不能達成補充協(xié)議的，按照合同有關條款或者交易習慣確定，仍然不能確定的，租賃物件所有權(quán)歸出租人所有。

然后，再來一起研讀下小編對此的深刻(說人話)解釋：

隔壁老王最近想給自家的廠房屋頂安裝太陽能發(fā)電系統(tǒng)，減少電費支出成本，可是自投需要一下子拿出幾十萬的資金，老王媳婦覺得心疼，因此就找到了有融資租賃牌照的企業(yè)A，希望A公司可以出錢給自己的屋頂安裝這套系統(tǒng)，然后出租給老王使用，老王則按照季度向A公司支付本金加利息的租金。這樣隔壁老王就只出了租金就用上了太陽能發(fā)電系統(tǒng)，而A公司的資金也用在了投資上，過了租賃期以后，A公司可以選擇將系統(tǒng)賣給老王，也可以賣給別人。這種方式對于老王來說就是一種融資行為，而A公司則間接地為老王提供了發(fā)展資金。

現(xiàn)在，不管是智商破百還是剛及格的你應該明白“融資租賃”了吧，那么接下來讓我們繼續(xù)深入下去。

首先先讓我們一起來了解一下融資租賃和銀行貸款的優(yōu)劣對比(來源于網(wǎng)絡)

融資租賃的融資成本與銀行貸款的融資成本相比

1、融資利息是由租賃占用資金乘以租賃利率構(gòu)成

目前，融資租賃的利率與銀行貸款的利率基本相似，都是在人民銀行基準貸款利率的基礎之上，根據(jù)各自銀行(公司)的實際情況，采取一定幅度的浮動。

2、融資租賃與銀行貸款一樣，都是采取“利隨本清”的利息計算方式

這種方式就是按照客戶對借入資金的實際占用時間，計算客戶應支付的利息。也就是說，客戶償還部分資金后，隨著實際占用銀行(公司)資金的減少，客戶所支付的利息也會隨之減少。從這一點而言，融資租賃與銀行貸款是一樣的。

3、融資租賃要收取15-30%左右的保證金(按“整存整取定期存款利率”計息，一般在2.25~3.6%)，這使許多客戶深感壓力

其實，銀行在貸款之前，根據(jù)“存一貸三”的原則，同樣也要變相收取客戶30%左右的存款(按0.36%的活期利率計息)。兩者相比，客戶在取得銀行貸款中，存放在銀行的存款成本，要遠高于融資租賃的保證金成本。

4、融資租賃與銀行貸款相比，主要是多收取了服務費與名義貨價

服務費是租賃金額乘以服務費率，名義貨價是租賃金額乘以名義貨價率。服務費，是在項目實施初期一次性收取的，根據(jù)年限收取1~3.5%，其實按平均每年計算，也只是每年只收約1%而已。而名義貨價則是在項目結(jié)束時只收取一次，一般只占租賃金額的0.5~1%。而且如果客戶能夠按時償還租金，租賃公司還可以將名義貨價改為一元。

融資租賃能夠加速折舊，銀行貸款不能稅前還貸

1、融資租賃能夠享受“加速折舊”的優(yōu)惠政策

根據(jù)財政部〈財工字[1996]41號〉“國家稅務總局關于促進企業(yè)技術(shù)進步有關財務稅收問題的通知”中第四條，第三款規(guī)定：“企業(yè)技術(shù)改造采取融資租賃方式租入的機器設備，折舊年限可按租賃期限和國家規(guī)定的折舊年限孰短的原則確定，但最短折舊年限不短于三年。”這樣，企業(yè)就可以通過融資租賃方式，在三年以內(nèi)將原有設備加速折舊。而加速折舊則會在較短期限內(nèi)相應增加企業(yè)的經(jīng)營成本，造成利潤額下降，從而減少當年上繳的所得稅金額。

2、銀行貸款的“稅前還貸”優(yōu)惠政策已被取消

在銀行貸款中，除了利息部分可以列入財務費用外，其貸款本金一律不能列入成本。“稅前還貸”的政策，早在1994年稅制改革后，就已經(jīng)徹底廢除了。客戶的銀行貸款，只能在交納所得稅以后，用企業(yè)留用利潤或其他自有資金來歸還。

3、融資租賃成本與銀行貸款成本的綜合比較

假設一個客戶，總資產(chǎn)規(guī)模1億，產(chǎn)生稅前利潤1000萬，當年應繳納所得稅250萬。

如果客戶總資產(chǎn)中的一套價值1000萬的設備系向銀行貸款的，那就只能在繳納250萬所得稅以后，再用稅后利潤去逐步償還銀行的貸款。

如果客戶總資產(chǎn)中的一套價值1000萬的設備采取融資租賃方式，則可以將租賃資產(chǎn)1000萬，按照三年加速提取租賃資產(chǎn)的折舊，每年提取316.67萬的折舊費用，比正常折舊多提取221.67萬。從而使每年1000萬的利潤額降至778.33萬，企業(yè)按778.33萬的利潤額繳納所得稅194.58萬，比原來少繳納55.42萬。

如果將租賃資產(chǎn)1000萬，按照二年加速提取租賃資產(chǎn)的折舊，每年將提取475萬的折舊費用，比正常折舊多提取380萬。從而使每年1000萬的利潤額降至620萬，企業(yè)按620萬的利潤額繳納所得稅155萬，每年比原來少繳納95萬。如果將租賃資產(chǎn)1000萬，按照一年加速提取租賃資產(chǎn)的折舊，當年將提取950萬的折舊費用，比正常折舊多提取855萬。從而使當年的利潤額降至145萬，企業(yè)按145萬的利潤額繳納所得稅36.25萬，當年比原來少繳納213.75萬。

4、發(fā)揮融資租賃稅收優(yōu)勢的前提

①必須得到當?shù)囟悇詹块T的理解和支持。融資租賃具備明顯的稅收政策調(diào)節(jié)作用。所以，融資租賃公司開展融資租賃業(yè)務時，必須接受當?shù)囟悇詹块T的監(jiān)督和管理。首先融資租賃公司在選擇租賃客戶時，要符合當?shù)卣�府發(fā)展政策的導向，要優(yōu)先選擇當?shù)刎敹惒块T支持的稅收大戶，要積極配合當?shù)刎敹惒块T稅收政策的落實。

②企業(yè)必須有足夠的經(jīng)濟實力和利潤額。企業(yè)具有強大的經(jīng)濟實力和足夠的利潤金額，不僅是為了避免租賃資金的風險，更是使企業(yè)能夠真正享受到融資租賃中的稅收優(yōu)惠。因為，只有企業(yè)有足夠的利潤金額，才有可能通過加速折舊，來消化更多的費用成本，從而達到減少利潤額、減少應繳所得稅。否則，加速折舊只會造成企業(yè)更大的虧損。所以，利潤微薄或沒有利潤的企業(yè)，冒然采用融資租賃方式造成加速折舊，則只能是“飲鳩止渴”。

5、融資租賃不是減免稅收，而是緩交稅收

企業(yè)采用融資租賃業(yè)務，通過加速折舊方式，確實減少了當年上交所得稅的金額。但是，這并不等于是減免所得稅。充其量只能是一種緩交所得稅的行為。因為，企業(yè)在前三年少繳納的所得稅，會在以后數(shù)年內(nèi)如數(shù)補繳給稅務部門。例如，如果企業(yè)在三年內(nèi)將設備資產(chǎn)全部折舊完了，那么在以后的數(shù)年中，企業(yè)將無代價的使用這些設備資產(chǎn)進行生產(chǎn)經(jīng)營，所產(chǎn)生的經(jīng)營收入也無需再提取折舊。因此，這時的經(jīng)營利潤就會大幅度增加，企業(yè)繳納的所得稅額，也就會相應的大幅度增長。

6、融資租賃優(yōu)惠政策的最大收益者是企業(yè)

雖然加速折舊的稅收優(yōu)惠政策，可以有效的促進融資租賃業(yè)務的推廣。但是，并不可能給融資租賃公司帶任何直接的經(jīng)濟效益。

以上說了這么多，你是不是大概了解了融資租賃與銀行貸款之間的差異性與優(yōu)劣勢了，那么現(xiàn)在，直接深入到光伏行業(yè)，一起看看光伏融資租賃與光伏貸款在實際運用中的詳細對比：業(yè)主A計劃為自己的企業(yè)安裝一套300KW的光伏發(fā)電系統(tǒng)，而他選擇的金融方式是融資租賃的模式，服務商是上海一家企業(yè)B為其提供金融解決方案。

B公司作為分布式能源方案提供商，與具有融資租賃牌照的C公司合作，共同為客戶提供光伏融資租賃解決方案。按照10KW容量的光伏系統(tǒng)計算，整體安裝及設備總費用為135萬元，業(yè)主A采取了光伏融資租賃的模式之后，首先需要為整個系統(tǒng)支付一定的安裝費用，這是因為在光伏項目中，設備是作為融資租賃的主體，但安裝無法計算入內(nèi)，因此會按照總項目的80%進行融資租賃，業(yè)主A在項目開始前需要支付一定的安裝費用，之后只要等待B公司上門安裝并網(wǎng)之后，業(yè)主A就按照季度支付本金和利息給B公司，按照租賃期5年計算，5年到期之后，業(yè)主A可以選擇購買系統(tǒng)繼續(xù)使用。

(關鍵字：光伏)